Was ist ein Employee Stock Ownership Plan (ESOP)?
Ein Mitarbeiterbeteiligungsprogramm (Employee Stock Ownership Plan, ESOP) ist ein Sozialplan, der Arbeitnehmern eine Beteiligung am Unternehmen gibt. ESOPs geben dem Trägerunternehmen, dem verkaufenden Aktionär und den Teilnehmern verschiedene Steuervorteile, was sie zu qualifizierten Plänen macht. Unternehmen nutzen ESOPs oft als eine Strategie der Unternehmensfinanzierung, um die Interessen ihrer Mitarbeiter mit denen der Aktionäre in Einklang zu bringen.
Key Takeaways
- Ein Mitarbeiterbeteiligungsplan gibt den Mitarbeitern eine Beteiligung am Unternehmen.
- ESOPs werden in der Regel gegründet, um den Mitarbeitern die Möglichkeit zu geben, Anteile an einem Unternehmen zu kaufen, das sich in enger Hand befindet, um die Nachfolgeplanung zu erleichtern.
- ESOPs ermutigen die Mitarbeiter, das Beste für die Aktionäre zu tun, da die Mitarbeiter selbst Aktionäre sind, und bieten den Unternehmen Steuervorteile, was für die Eigentümer einen Anreiz darstellt, sie den Mitarbeitern anzubieten.
- Unternehmen binden Ausschüttungen aus dem Plan normalerweise an die Unverfallbarkeit.
Verständnis von Employee Stock Ownership Plans (ESOP)
Ein ESOP wird in der Regel gegründet, um die Nachfolgeplanung in einem Unternehmen zu erleichtern, indem Mitarbeitern die Möglichkeit gegeben wird, Aktien zu kaufen. ESOPs werden als Treuhandfonds eingerichtet und können finanziert werden, indem Unternehmen neu ausgegebene Aktien in sie einzahlen, Bargeld einzahlen, um bestehende Unternehmensaktien zu kaufen, oder Geld durch die Einrichtung leihen, um Unternehmensaktien zu kaufen. ESOPs werden von Unternehmen aller Größenordnungen genutzt, einschließlich einer Reihe großer börsennotierter Unternehmen.
Da ESOP-Aktien Teil des Vergütungspakets der Mitarbeiter sind, können Unternehmen ESOPs nutzen, um die Planteilnehmer auf die Unternehmensleistung und den Aktienkursanstieg zu fokussieren. Indem sie den Planteilnehmern ein Interesse daran geben, dass sich die Aktien des Unternehmens gut entwickeln, sollen diese Pläne die Teilnehmer dazu ermutigen, das Beste für die Aktionäre zu tun, da die Teilnehmer selbst Aktionäre sind.
Vorabkosten und Ausschüttungen
Unternehmen bieten ihren Mitarbeitern oft ein solches Eigentum ohne Vorabkosten an. Das Unternehmen kann die zur Verfügung gestellten Aktien in einem Treuhandfonds für Sicherheit und Wachstum halten, bis der Mitarbeiter in Rente geht oder aus dem Unternehmen ausscheidet. In der Regel knüpfen Unternehmen die Ausschüttungen aus dem Plan an die Unverfallbarkeit – den Anteil der Aktien, der für jedes Jahr der Betriebszugehörigkeit erworben wird.
Nach Erreichen der Unverfallbarkeit „kauft“ das Unternehmen die unverfallbaren Aktien vom scheidenden oder ausscheidenden Mitarbeiter. Das Geld aus dem Kauf erhält der Mitarbeiter je nach Plan in Form einer Einmalzahlung oder gleichmäßiger periodischer Zahlungen. Sobald das Unternehmen die Aktien gekauft und den Mitarbeiter bezahlt hat, verteilt das Unternehmen die Aktien neu oder macht sie ungültig. Mitarbeiter, die kündigen oder in Rente gehen, können die Aktien nicht mitnehmen, sondern nur die Barzahlung. Gefeuerte Mitarbeiter haben oft nur Anspruch auf den Betrag, den sie in den Plan eingezahlt haben.
Employee-owned corporations sind Unternehmen, die mehrheitlich von ihren eigenen Mitarbeitern gehalten werden. Diese Veranstalter sind wie Genossenschaften, nur dass das Unternehmen sein Kapital nicht gleichmäßig verteilt. Viele dieser Unternehmen gewähren nur bestimmten Aktionären Stimmrechte. Unternehmen können auch älteren Mitarbeitern den Vorteil von mehr Aktien im Vergleich zu neuen Mitarbeitern geben.
ESOP und andere Formen der Mitarbeiterbeteiligung
Aktienbeteiligungspläne bieten Pakete, die als zusätzliche Vorteile für Mitarbeiter fungieren, um Feindseligkeiten zu verhindern und eine bestimmte Unternehmenskultur aufrechtzuerhalten, die die Unternehmensleitungen beibehalten wollen.
Andere Versionen der Mitarbeiterbeteiligung umfassen Direktkaufprogramme, Aktienoptionen, eingeschränkte Aktien, Phantomaktien und Wertsteigerungsrechte. Bei Direktkaufprogrammen können Mitarbeiter mit ihrem persönlichen Geld nach Steuern Aktien ihres jeweiligen Unternehmens erwerben. In einigen Ländern gibt es spezielle steuerbegünstigte Pläne, die es den Mitarbeitern ermöglichen, Aktien des Unternehmens zu vergünstigten Preisen zu erwerben.
Restricted Stock, Aktienoptionen und Phantom Stocks
Restricted Stocks geben den Mitarbeitern das Recht, Aktien als Geschenk oder als Kaufgegenstand zu erhalten, nachdem sie bestimmte Einschränkungen erfüllt haben, wie z. B. eine bestimmte Arbeitsdauer oder das Erreichen bestimmter Leistungsziele. Aktienoptionen geben Mitarbeitern die Möglichkeit, Aktien zu einem festen Preis für einen bestimmten Zeitraum zu kaufen, während Phantom Stocks Geldprämien für gute Leistungen der Mitarbeiter bieten.
Diese Prämien entsprechen dem Wert einer bestimmten Anzahl von Aktien. Stock Appreciation Rights geben Mitarbeitern das Recht, den Wert einer zugeteilten Anzahl von Aktien zu erhöhen. Unternehmen zahlen diese Aktien in der Regel in bar aus.