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Key takeaways

• Steuern sollten nicht der primäre Treiber Ihrer Anlagestrategie sein – aber es ist sinnvoll, Möglichkeiten zu nutzen, um Steuern zu managen, zu verschieben und zu reduzieren.
• Managen Sie die Bundeseinkommenssteuer, indem Sie berücksichtigen, wie Kapitalgewinne und -verluste in Ihrem Portfolio erfasst werden.
• Nutzen Sie steuerlich aufgeschobene Konten, wenn es angebracht ist, um mehr von Ihrem Geld investiert zu halten und für Sie zu arbeiten – und dann können Sie Steuern auf Abhebungen in der Zukunft zahlen.
• Senken Sie Steuern, indem Sie Strategien wie das Spenden von wertvollen Wertpapieren für wohltätige Zwecke und die Finanzierung von Bildungsausgaben mit einem 529-Plan in Betracht ziehen.
• Informieren Sie sich über die steuerlichen Auswirkungen der Aktienpläne Ihres Arbeitgebers.

Einige Investoren verbringen unzählige Stunden mit der Recherche von Aktien, Anleihen und Investmentfonds mit guten Renditeaussichten. Sie lesen Artikel, sehen sich Investitionssendungen an und bitten Freunde um Hilfe und Rat. Aber viele dieser Investoren könnten eine andere Möglichkeit übersehen, ihre Rendite zu steigern: Steuereffizienz.

Steuereffizient zu investieren muss nicht kompliziert sein, aber es erfordert etwas Planung. Zwar sollten Steuern nie der primäre Treiber einer Anlagestrategie sein, aber ein besseres Steuerbewusstsein hat das Potenzial, Ihre Nachsteuerrendite zu verbessern. Es gibt verschiedene Hebel, um die Einkommenssteuer zu senken: Die Auswahl von Anlageprodukten, das Timing von Kauf- und Verkaufsentscheidungen, die Auswahl von Konten, die Nutzung von realisierten Verlusten und spezifische Strategien wie wohltätige Spenden können zu einem kohärenten Ansatz zusammengeführt werden, der Ihnen helfen kann, Steuern zu verwalten, zu verschieben und zu reduzieren.

Natürlich sollten Anlageentscheidungen in erster Linie von Ihren Zielen, Ihrer finanziellen Situation, Ihrem Zeitplan und Ihrer Risikotoleranz bestimmt werden. Aber als Teil dieses Rahmens kann die Berücksichtigung der Bundeseinkommenssteuer Ihnen helfen, schneller Vermögen aufzubauen.

Managen Sie Ihre Steuern

Die Entscheidungen, die Sie über den Zeitpunkt des Kaufs und Verkaufs von Anlagen und über die spezifischen Anlagen, die Sie wählen, treffen, können dazu beitragen, Ihre Steuerlast zu beeinflussen. Obwohl steuerliche Überlegungen nicht Ihre Anlagestrategie bestimmen sollten, sollten Sie diese Konzepte in Ihr laufendes Portfoliomanagement einbeziehen.

Steuerliche Verluste: Ein Verlust aus dem Verkauf eines Wertpapiers kann genutzt werden, um realisierte Anlagegewinne auszugleichen, und zwar bis zu 3.000 US-Dollar pro Jahr an steuerpflichtigem Einkommen. Einige Strategien zum „Tax-Loss-Harvesting“ versuchen, Verluste wegen ihrer Steuervorteile bei der Neugewichtung des Portfolios auszunutzen, aber achten Sie darauf, die Regeln des Internal Revenue Service (IRS) zu „Wash Sales“ und der steuerlichen Behandlung von Gewinnen und Verlusten einzuhalten. Das Ernten von steuerlichen Verlusten auf Aktien, die Sie über einen Aktienplan des Arbeitgebers erworben haben, kann durch Zeitfenster und Wash-Sale-Regeln kompliziert sein.

Verlustvorträge: In einigen Fällen, wenn Ihre realisierten Verluste die Grenzen für den Abzug in dem Jahr, in dem sie entstehen, überschreiten, können die steuerlichen Verluste „vorgetragen“ werden, um zukünftige realisierte Investitionsgewinne auszugleichen. Alle Gewinne und Verluste stehen nur „auf dem Papier“, bis Sie die Investition verkaufen.

Kapitalgewinne: Wertpapiere, die länger als 12 Monate gehalten werden, bevor sie verkauft werden, werden als langfristige Gewinne oder Verluste mit einem Spitzensteuersatz von 23,8 % besteuert, im Gegensatz zu 40,8 % für kurzfristige Gewinne (d. h. 20 % bzw. 37 %, plus 3,8 % Medicare Surtax). Die Beachtung der Haltedauer ist ein einfacher Weg, um die Zahlung höherer Steuersätze zu vermeiden. Die Steuern sind natürlich nur eine Überlegung. Es ist wichtig, das Risiko und die Renditeerwartungen für jede Investition zu berücksichtigen, bevor man handelt. Hinweis: Für Aktien, die im Rahmen von steuerlich qualifizierten Aktienvergütungsplänen erworben wurden, können besondere Regeln gelten.

Fondsausschüttungen: Investmentfonds schütten jedes Jahr Erträge aus Zinsen, Dividenden und Kapitalgewinnen aus. Anteilseigner sind wahrscheinlich steuerpflichtig, wenn sie den Fonds am Stichtag der Ausschüttung in einem steuerpflichtigen Konto besitzen, unabhängig davon, wie lange sie den Fonds gehalten haben. Daher sollten Investmentfonds-Anleger, die den Kauf oder Verkauf eines Fonds erwägen, das Datum der Ausschüttung berücksichtigen.

Steuerbefreite Wertpapiere: Die steuerliche Behandlung für verschiedene Arten von Investitionen variiert. So sind beispielsweise kommunale Anleihen in der Regel von Bundessteuern befreit und werden in einigen Fällen von den Bundesstaaten steuerlich bevorzugt behandelt. Am anderen Ende des Spektrums werden Immobilien-Investmentfonds und Anleihezinsen als normales Einkommen besteuert. Manchmal können kommunale Anleihen die Nachsteuerrendite im Vergleich zu traditionellen Anleihen verbessern. Anleger sollten bei der Abwägung ihrer Anlageoptionen auch die Rolle von qualifizierten Dividenden in Betracht ziehen. Qualifizierte Dividenden unterliegen denselben Steuersätzen wie langfristige Kapitalgewinne, die niedriger sind als die Steuersätze für gewöhnliches Einkommen.

Fonds- oder ETF-Auswahl: Investmentfonds und börsengehandelte Fonds (ETFs) unterscheiden sich in Bezug auf die Steuereffizienz. Im Allgemeinen verursachen passive Fonds tendenziell weniger Steuern als aktive Fonds. Während die meisten Investmentfonds aktiv verwaltet werden, sind die meisten ETFs passiv, und Indexfonds werden passiv verwaltet. Darüber hinaus kann es innerhalb dieser Kategorien erhebliche Unterschiede in Bezug auf die Steuereffizienz geben. Berücksichtigen Sie also das Steuerprofil eines Fonds, bevor Sie investieren.

Arbeitgeber-Aktienpläne: Die Teilnahme an den Aktienplänen Ihres Arbeitgebers kann nuancierte und potenziell signifikante Überlegungen mit sich bringen, sowohl beim Verkauf von Unternehmensaktien als auch bei der Steuererklärung. (Siehe Steuern und Steuererklärung für weitere Informationen).

Steuern aufschieben

Zu den größten Steuervorteilen, die den meisten Anlegern zur Verfügung stehen, gehört die Möglichkeit, Steuern aufzuschieben, die Altersvorsorgekonten wie 401(k)s, 403(b)s und IRAs bieten. Wenn Sie auf der Suche nach zusätzlichen steuerlich aufgeschobenen Ersparnissen sind, sollten Sie Gesundheitssparkonten oder steuerlich aufgeschobene Renten in Betracht ziehen, die keine IRS-Beitragsgrenzen haben und keinen Mindestausschüttungen (RMDs) unterliegen. Der Aufschub von Steuern kann helfen, Ihr Vermögen schneller wachsen zu lassen, indem mehr davon investiert bleibt und potenziell wächst.

Sie sind vielleicht bereits mit steuerbegünstigten Rentenkonten vertraut.

2021 Jährliche Beitragsgrenzen

Kontoauswahl: Wenn Sie die steuerlichen Auswirkungen Ihrer Anlagen prüfen, sollten Sie in Erwägung ziehen, Anlagen, die bestimmte Arten von steuerpflichtigen Ausschüttungen generieren, in einem steuerbegünstigten Konto statt in einem steuerpflichtigen Konto zu platzieren und zu halten. Dieser Ansatz kann helfen, die steuerliche Behandlung dieser Konten zu maximieren.

Lesen Sie Viewpoints auf Fidelity.com: Warum die Vermögenslage wichtig ist

Aktienoptionen: Wenn Sie von Ihrem Arbeitgeber Aktienoptionen erhalten, haben Sie möglicherweise die Möglichkeit, Steuern zu sparen, indem Sie Ihre Ausübungsstrategie im Voraus planen. Ein Risiko beim Timing Ihrer Aktienplan-Transaktionen rund um die Steuern ist der Aufbau eines Überschusses an einem einzigen Unternehmen. Dies wird als konzentriertes Risiko oder zu viele Eier in einem Korb bezeichnet, daher sollten Sie immer alle Aspekte Ihrer Investition berücksichtigen und nicht nur die steuerlichen Auswirkungen.

Steuern senken

Wohltätiges Schenken
Das Steuerrecht der Vereinigten Staaten bietet Anreize für wohltätige Schenkungen – wenn Sie die Steuern aufschlüsseln, können Sie den Wert Ihrer Schenkung von Ihrem steuerpflichtigen Einkommen abziehen (es gelten Grenzen). Diese steuerbewussten Strategien können Ihnen helfen, Ihre Spende zu maximieren:

• Spenden Sie wertvolle Aktien anstelle von Bargeld: Wenn Sie langfristig geschätzte Aktien oder Investmentfonds an eine öffentliche Wohltätigkeitsorganisation spenden, haben Sie in der Regel Anspruch auf einen Abzug des Marktwerts (FMV), und Sie können sogar Kapitalertragssteuern vermeiden. Insgesamt können Sie so bis zu 23,8 % mehr spenden, als wenn Sie Kapitalertragssteuern zahlen müssten.3
• Spenden Sie Immobilien oder privat gehaltene Geschäftsanteile (z. B. C- und S-Corp-Anteile; LLC- und LP-Anteile): Wenn Sie einen nicht öffentlich gehandelten Vermögenswert mit nicht realisierten langfristigen Kapitalgewinnen spenden, haben Sie die Möglichkeit, einen Spendenabzug von der Einkommenssteuer vorzunehmen und die Kapitalertragssteuer zu vermeiden. Aktien, die über ein Aktienprogramm des Arbeitgebers erworben wurden, sind in der Regel gute Kandidaten für eine Spende, wenn sie langfristig gehalten werden und eine konzentrierte Position reduzieren können.
• Der CARES Act bietet 2020 einen universellen Wohltätigkeitsabzug von bis zu 300 $ für diejenigen, die ihre Steuererklärung nicht nach Einzelposten aufschlüsseln.
• Beschleunigen Sie Ihre wohltätigen Spenden in einem Jahr mit hohem Einkommen mit einem Donor-Advised Fund: Sie können die hohen Steuersätze eines einkommensstarken Jahres ausgleichen, indem Sie wohltätige Spenden an einen Donor-Advised Fund leisten. Wenn Sie planen, über Jahre hinweg für wohltätige Zwecke zu spenden, sollten Sie in Erwägung ziehen, mehrere Jahre Ihrer wohltätigen Spenden in dem Jahr mit hohem Einkommen zu spenden. Auf diese Weise maximieren Sie Ihren Steuerabzug, wenn Ihr Einkommen hoch ist, und haben dann Geld beiseite gelegt, um auch in den kommenden Jahren Wohltätigkeitsorganisationen zu unterstützen.

• Lesen Sie Viewpoints auf Fidelity.com: Strategisches Spenden: Denken Sie über Bargeld hinaus

Roth-Konvertierung

Anstatt Steuern aufzuschieben, können Sie diese beschleunigen, indem Sie ein Roth-Konto nutzen, wenn Sie dazu berechtigt sind – entweder eine Roth-IRA-Einlage oder eine Roth-Konvertierung.2 Jede Bewertung einer potenziellen Roth-Konvertierung sollte den Rat eines Finanzexperten sowie eines Anwalts für Steuer- und/oder Nachlassplanung beinhalten. (Lesen Sie Viewpoints auf Fidelity.com: Antworten auf Fragen zur Roth-Umwandlung.)

529 Sparpläne

Die Kosten für die Ausbildung eines Kindes können eine Ihrer größten Einzelausgaben sein. Wie bei der Altersvorsorge gibt es keine Abkürzungen, wenn es ums Sparen geht, aber es gibt einige Optionen, die Ihrem Geld helfen können, steuereffizient zu wachsen. 529-Konten zum Beispiel ermöglichen es Ihnen, Geld nach Steuern zu sparen, aber ein steuerlich aufgeschobenes Wachstumspotenzial und einkommenssteuerfreie Abhebungen zu erhalten, wenn sie für qualifizierte Ausgaben verwendet werden, einschließlich College und, seit 2018, auch bis zu 10.000 US-Dollar pro Schüler und Jahr für qualifizierte K-12-Studiengebühren.

Gesundheitssparkonten (HSAs)

Gesundheitssparkonten ermöglichen es Ihnen, für aktuelle oder zukünftige Gesundheitsausgaben im Ruhestand zu sparen. Diese Konten haben das Potenzial für einen dreifachen Steuervorteil: Sie können laufende Beiträge von Ihrem steuerpflichtigen Einkommen abziehen, Ihre Ersparnisse können steuerlich aufgeschoben wachsen, und Sie können Ihre Ersparnisse steuerfrei abheben, wenn Sie das Geld für qualifizierte medizinische Ausgaben verwenden.

Lesen Sie Viewpoints auf Fidelity.com: 5 Wege, wie HSAs Ihren Ruhestand stärken können

Das Endergebnis

Ihre Finanzstrategie umfasst viel mehr als nur Steuern, aber wenn Sie strategisch über die potenziellen Möglichkeiten, Steuern zu verwalten, aufzuschieben und zu reduzieren, nachdenken, können Sie Ihr Endergebnis potenziell verbessern.